Os fundos imobiliários (FIIs) se consolidaram como uma das opções mais acessíveis e estratégicas para quem deseja viver de renda passiva. Diferente de comprar um imóvel individual para alugar, investir em FIIs permite diversificação, gestão profissional e rendimentos mensais isentos de Imposto de Renda.
Em 2025, alguns fundos se destacam pelo histórico sólido, carteira de ativos robusta e perspectivas positivas para os próximos anos. Selecionamos cinco fundos que podem ser mantidos na carteira por décadas — ideais para quem pensa em aposentadoria tranquila e rentável.
KNR11 – Diversificação entre escritórios e galpões
O Kinea Renda Imobiliária (KNR11) é considerado um dos FIIs mais tradicionais do mercado. Seu portfólio inclui lajes corporativas e galpões logísticos, dois segmentos que oferecem resiliência em cenários diferentes da economia.
-
Patrimônio: R$ 4,6 bilhões
-
Cotistas: mais de 299 mil
-
Dividend yield (12 meses): 8,75% a.a., isento de IR
-
Vacância: apenas 4,5%
-
Preço/Valor Patrimonial (P/VP): 0,84 (cotação com desconto)
O fundo administra 21 imóveis distribuídos em São Paulo, Rio de Janeiro e Minas Gerais, com ocupação superior a 95%. Nos últimos 10 anos, quem investiu R$ 1.000 teria mais que dobrado o capital.
BRCO11 – Logística de grandes empresas
O Bresco Logística (BRCO11) é focado em galpões logísticos de alta qualidade, locados para empresas de peso como Mercado Livre, GPA e Americanas.
-
Patrimônio: R$ 1,8 bilhão
-
Cotistas: mais de 120 mil
-
Dividend yield (12 meses): 9,86% a.a.
-
Vacância: 4,5%
-
P/VP: 0,91
Com imóveis em São Paulo, Rio de Janeiro, Bahia, Paraná e outros estados, o fundo já valorizou mais de 50% desde 2019. Sua vacância se manteve praticamente zerada durante 2024, mostrando força no segmento de logística.
KNSC11 – A solidez dos fundos de papel
Diferente dos FIIs de tijolo, o Kinea Securities (KNSC11) investe em ativos de renda fixa atrelados ao mercado imobiliário, como CRIs (Certificados de Recebíveis Imobiliários).
-
Patrimônio: R$ 1,7 bilhão
-
Cotistas: mais de 219 mil
-
Dividend yield (12 meses): 12,96% a.a.
-
P/VP: 0,98
-
Cotação média: R$ 8,63 por cota
Por ter liquidez acessível, o fundo é atrativo para iniciantes, já que com menos de R$ 10 é possível investir. Além disso, acompanha de perto o ciclo dos juros, o que garante retornos interessantes em períodos de Selic elevada.
BTLG11 – Logística premium com inquilinos de peso
Administrado pelo BTG Pactual, o BTG Logística (BTLG11) reúne galpões logísticos alugados para gigantes como Amazon, Mercado Livre, Nestlé e Natura.
-
Patrimônio: R$ 4,5 bilhões
-
Cotistas: 393 mil
-
Dividend yield (12 meses): 9,61% a.a.
-
Vacância: apenas 1%
-
P/VP: 0,94
Os imóveis estão distribuídos em São Paulo, Rio de Janeiro, Pernambuco, Minas Gerais, Ceará e Santa Catarina. Em 10 anos, um aporte de R$ 1.000 teria se transformado em R$ 2.700, evidenciando a solidez do fundo.
XPML11 – O fundo dos shoppings brasileiros
O XP Malls (XPML11) é o maior fundo de shoppings do país, com ativos em estados estratégicos como São Paulo, Rio de Janeiro, Bahia e Amazonas.
-
Patrimônio: R$ 6,6 bilhões
-
Cotistas: mais de 592 mil
-
Dividend yield (12 meses): 10% a.a.
-
Vacância: 4%
-
P/VP: 0,85
Embora tenha sofrido nos últimos anos com juros altos e o impacto da pandemia, o fundo se mantém resiliente. Com a expectativa de queda da Selic em 2026, especialistas projetam recuperação do consumo e valorização de suas cotas.
Por que pensar no longo prazo?
Investir em fundos imobiliários não deve ser encarado como ganho rápido. A lógica é acumular cotas, reinvestir dividendos e manter a disciplina. Diferente da compra de imóveis físicos, os FIIs oferecem:
-
Diversificação imediata: dezenas de inquilinos e imóveis em diferentes regiões.
-
Gestão profissional: administradores cuidam da manutenção, aluguéis e contratos.
-
Liquidez: cotas podem ser negociadas na bolsa com facilidade.
-
Acessibilidade: é possível começar com menos de R$ 10.
Os cinco fundos listados — KNR11, BRCO11, KNSC11, BTLG11 e XPML11 — reúnem histórico consistente, ativos de qualidade e boas perspectivas. Para quem deseja construir patrimônio e viver de renda passiva no futuro, eles podem ser a base de uma estratégia sólida.
No entanto, como em qualquer investimento, é essencial diversificar, acompanhar relatórios gerenciais e entender o ciclo econômico. Os FIIs são uma ferramenta poderosa, mas exigem visão de longo prazo.
O post 5 fundos imobiliários para investir hoje e levar para a aposentadoria apareceu primeiro em O Petróleo.
